기준금리란? 대체 왜 자꾸 올라가는걸까?

요즘 뉴스를 보면 대한민국을 비롯한 많은 나라들이 빠른 속도로 기준금리를 올리고 있다는 기사를 많이 찾아볼 수 있습니다. 그리고 기준금리가 올라가자 예/적금의 금리가 올라갔지만, 은행에서 빌린 돈의 금리도 인상되어 희비가 엇갈리고 있죠. 그렇다면 대체 기준금리란 무엇이고, 기준금리를 왜 올리는걸까요?

 

기준금리란?

기준금리란 말그대로 한 나라의 기준이 되는 정책금리를 이야기합니다. 대한민국의 경우 한국은행의 금융통화위원회(금통위)를 통해 기준금리가 결정되며, 각 나라들도 대표은행의 회의에서 기준금리가 결정됩니다. 참고로 우리나라의 기준금리는 7일물 RP의 연환산 금리를 기준금리로 정하고 있습니다.

 

이렇게 한국은행의 금통위를 통해 결정된 기준금리를 바탕으로 리스크가 낮은 상품부터 높은 상품, 기간이 짧은 상품부터 긴 상품들까지의 금리가 결정되기 때문에, 한국은행에서 금리를 조절할 때마다 자연스럽게 다양한 금융상품의 금리도 달라지게 됩니다.

 

기준금리가 올리는 이유(기준금리 인상이유)

기준금리는 경기 침체, 물가의 상승 및 하락 등의 이유로 인상되거나, 인하됩니다. 그렇다면 현재 기준금리가 계속해서 인상되고 있는 이유는 무엇일까요? 이를 알기 위해서는 기준금리가 상승됨에 따라 일어나는 다양한 상황들과 결과를 살펴보아야합니다.

 

기준금리가 올라가면 우선 콜금리와 채권금리가 함께 상승하게됩니다. 그리고 시간차를 두고 은행의 금리가 오르게 됩니다. 인상된 금리로 인해 이자 부담이 커지기 때문에 사람들은 돈을 빌리려고 하지 않습니다. 그래서 자연스럽게 가계의 소비가 줄고, 기업의 투자 또한 줄어들게 됩니다. 결국 자산의 가격이 하락하고, 경기가 침체되며 물가가 하락하게 됩니다.

 

기준 금리가 올라가면 우리는 결국 '물가 하락'이라는 것을 만나게 됩니다. 결국 기준금리 인상의 이유는 상승한 물가를 하락시키기 위해서입니다. 각 나라들은 팬데믹으로 인한 경기침체를 우려해 돈을 푸는 양적완화를 진행하였고 그 결과 대한민국의 물가상승율은 6%, 미국의 물가상승율은 9%로 단시간에 엄청난 물가 상승이 일어났습니다. 그래서 각 나라에서는 조금 과한 것 같이 느껴질 만큼 빠른 속도로 기준금리를 인상하고 있습니다.

 

기준금리 인상으로 인해 이자부담이 커지고, 우리가 가진 부동산, 주식 등의 자산이 하락하는 등 많은 피해를 입을 수 있는 상황임에도 불구하고 기준금리 인상을 멈추지 않는 이유는 계속해서 상승하는 물가를 잡지 못하면 추후 더 큰 피해를 입을 수 있기 때문입니다.

 

기준금리는 원래 0.25%씩 상승 또는 하락시키는 것이 일반적이지만, 폭등한 물가를 잡기 위해 미국은 자이언트 스텝을 진행하였고, 대한민국 또한 22년 7월 사상 처음으로 빅스텝을 진행하였습니다.

그래서 미국은 22년 1월 0.25%였던 기준금리가 22년 6월 1.75%로 상승하였고, 한국 또한 21년 7월 0.5%였던 기준금리가 22년 7월 2.25%로 상승되었습니다.

 

<기준금리 관련용어>

*베이비스텝: 기준금리가 0.25% 상승하는 것을 말함

*빅스텝: 기준금리가 0.5% 상승하는 것을 말함

*자이언트스텝: 기준금리가 0.75% 상승하는 것을 말함

*울트라스텝: 기준금리가 1% 상승하는 것을 말함

 

기준금리가 올라가면 어떻게 해야하나요?

현재 상황으로는 기준금리가 계속해서 상승될 것 같은 분위기를 보이고 있습니다. 기준금리를 상승하였지만 여전히 물가를 잡지 못하고 있기 때문입니다. 그렇다면 기준금리가 계속 상승할 경우 어떻게 대응하는 것이 좋을까요? 

기준금리가 올라가면 이자 부담도 커지지만 예/적금 같은 금리형 상품들의 금리도 올라간다는 특징이 있습니다. 그래서 기준금리의 지속적인 상승이 예상된다면 특판적금, 개별채권, 배당주 등 금리형 상품에 투자하는 것을 추천드립니다.

*지극히 개인적인 의견입니다

 

현재 증권사의 발행어음의 금리가 상승하는 등 금리형 상품들의 금리가 빠르게 올라가고 있으니 금리형 상품에 투자를 하실 분들이라면 잘 확인해보시길 추천합니다.

 

현재 금리 인상으로 인해 주식, 부동산 등 자산의 가격이 하락하고, 빌린 돈의 이자부담이 커져 많은 사람들이 어려움을 겪고 있습니다. 저 또한 주식 하락장으로 매우 슬퍼하는 중입니다. 하지만 더 큰 피해를 막기위한 대처라는 것을 기억하고, 어려운 상황도 슬기롭게 보낼 수 있도록 노력해야할 것 같습니다.